3.3.2 Определение критической суммы постоянных расходов и критического уровня цены реализации

С помощью маржинального анализа можно установить критический уровень постоянных затрат, а так же цены при заданном значении остальных факторов. На основе следующей формулы, рассчитаем критический уровень постоянных затрат на добычу нефти:

(3.7.)

2005 год: ;

2006 год: .

При такой сумме постоянных издержек предприятие не будет иметь прибыли, но не будет иметь и убытка. Если же постоянные затраты окажутся выше критической суммы, то в сложившейся ситуации они будут неисполнимыми для предприятия. Оно не сможет их покрыть за счет своей выручки. Проверить этот тезис можно, рассчитав критический объем продаж:

(3.8.)

2005 год: ;

2006 год:

Предприятие должно реализовать 1385,2 тыс. тонн нефти в 2005 году и 1203,6 тыс. тонн в 2006, чтобы покрыть постоянные издержки в размере 7571972,6 тыс. руб. и 9819700 тыс. руб. соответственно. Если же сумма издержек будет выше, а увеличить объем реализации нет возможности, то предприятие окажется в убытке.

Как видно, критический уровень постоянных издержек является очень ценным показателем в управленческой деятельности. С помощью его можно эффективнее управлять процессами формирования финансовых результатов.

Критический уровень цены определяется из заданного объема реализации и уровня постоянных и переменных затрат:

, (3.9.)

где - критический уровень цен.

2005 год: ;

2006 год:

При таком уровне цена будет равна себестоимости единицы продукции, а прибыль и рентабельность - нулю. Установление цены ниже этого уровня невыгодно для предприятия, так как в результате будет получен убыток [17].