1.1 Сущность и назначение анализа оборотных средств в оценке финансового состояния предприятия

Оборотные средства -- это совокупность денежных средств, авансированных для создания и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения, которые обеспечивают непрерывность процесса производства и продажи продукции. Наличие оборотных средств в минимально необходимых размерах, обеспечивающих нормальную производственную и коммерческую деятельность предприятия, является непременным условием успешного выполнения ими своих функций./1/

Оборотные средства являются одной из составных частей имущества предприятия. Состояние и эффективность их использования - одно из главных условий успешной деятельности предприятия. Развитие рыночных отношений определяет новые условия их организации. Высокий уровень инфляции, неплатежи и другие кризисные явления вынуждают предприятия изменить свою политику по отношению к оборотным средствам, искать новые источники пополнения, изучать проблему эффективности их использования.

Целью анализа оборотных активов является повышение эффективности управления оборотными средствами.

Целью управления оборотными средствами является определение их объема и структуры, а также источников их покрытия и соотношения между ними, достаточного для обеспечения долгосрочной производственной и эффективной финансовой деятельности предприятия.

При недостаточном анализе и контроле оборотных активов могут возникнуть следующие риски, обусловленные объемом и структурой оборотных средств:

1. Недостаточность товаров - риск дополнительных издержек или остановки деятельности предприятия.

2. Недостаточность собственных кредитных возможностей - риск потери ликвидности.

3. Недостаточность денежных средств. - риск прерывания производственного процесса, невыполнения обязательств, потерь дополнительной прибыли.

4. Излишний объем оборотных средств. - риск увеличения издержек финансирования и сокращения доходов./2/

Оборотные активы - важнейшая экономическая категория, которая отражает стоимостную оценку оборотных средств организации, оптимальность объема, состав и структура которых в значительной степени влияют на устойчивость ее финансового положения. Средства, вложенные в оборотные активы, должны компенсироваться за один оборот, т.е. за короткий период времени, в среднем соответствующий периоду превращения денег в деньги.

Оборотные активы являются одной из главных составляющих ресурсного потенциала предприятия в целом. Под составом оборотных средств понимают совокупность элементов, образующих оборотные средства. Деление оборотных средств на оборотные производственные фонды и фонды обращения определяется особенностями их использования и распределения в сферах производства продукции и ее реализации.

Оборотные средства отражены во втором разделе бухгалтерского баланса «Оборотные активы» и включают:

Запасы (строки 210-217). По строке 210 «Запасы» отражаются сводные данные о запасах и затратах фирмы. Далее эти сведения расшифровываются по строкам 211-217.

Данные по строке 211 «Сырье, материалы и другие аналогичные ценности». Здесь указывается стоимость материалов, покупных полуфабрикатов, комплектующих, топлива, тары и запасных частей, не списанных в производство.

Строку 212 «Животные на выращивании и откорме» заполняют в основном сельскохозяйственные организации.

По строке 213 «Затраты в незавершенном производстве» отражает стоимость продукции, которая не прошла всех стадий обработки, а также работы, не принятые заказчиками.

Для отражения в балансе остатков готовой продукции и товаров нужно заполнить строку 214 «Готовая продукция и товары для перепродажи». Производственные предприятия указывают здесь фактическую или нормативную себестоимость готовой продукции. А торговые организации приводят покупную стоимость своих товаров.

Строка 215 «Товары отгруженные» предназначена для отражения продукции (товаров), выручка от продажи которой какое-то время не может быть признана в бухгалтерском учете.

Затраты, уже понесенные организацией, но относящиеся к будущим периодам, в бухгалтерском учете отражается в балансе по строке 216 «Расходы будущих периодов». Например, к таковым относится затраты на получение лицензии или расходы на покупку бухгалтерской программы.

По строке 217 «Прочие запасы и затраты» отражают затраты, которые не были показаны в предыдущих строках подразделения «Запасы».

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (строка 220). Условия для получения вычета по НДС прописаны в статьях 171 и 172 Налогового кодекса РФ. Среди них: товары (работы, услуги) должны быть оприходованы, на них есть счет-фактура, а покупка будет использоваться в деятельности, облагаемой НДС.

Дебиторская задолженность (строка 230-240). В строках 230 «Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидается более чем через 12 месяцев после отчетной даты)» и 240 «Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидается в течение 12 месяцев после отчетной даты)» отражается соответственно долгосрочная и краткосрочная дебиторская задолженность. Задолженность, которая в прошлом году считалась долгосрочной на 1 января следующего года может оказаться краткосрочной.

В составе дебиторской задолженности показывают долги:

- покупателей за поставленные им товары, оказанные услуги, выполненные работы;

- поставщиков за перечисленные им авансы;

- подотчетных лиц за выданные им деньги;

- работников по полученным от фирмы займам.

В балансе сумму дебиторской задолженности показывают за минусом созданного резерва по сомнительным долгам.

Краткосрочные финансовые вложения (строка 250). Выданные краткосрочные займы (на срок не более года), прочие краткосрочные финансовые вложения указываются по строке 250. Исключение - предоставленные беспроцентные займы, которые нельзя отнести к финансовым вложениям.

Денежные средства (строка 260). Остатки денежных средств предприятия суммируются и отражаются по строке 260. Так, здесь отражаются:

- деньги в кассе фирмы, а также стоимость денежных документов (например, почтовых марок, оплаченных проездных билетов, путевок и т.д.);

- деньги в иностранной валюте, находящиеся на валютных счетах в банках;

- прочие денежные средства, например деньги, находящиеся на специальных счетах в банках, переводы в пути и т.д./3/