1.4 Анализ оборотных средств, его приемы и методы

Основными источниками информации для анализа оборотного капитала служат бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о Движении денежных средств (форма № 4), данные первичного бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса. Любушин Н.П. Экономический анализ: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Юнити-Дана, 2010. - 261.

Основными задачами анализа оборотных средств являются:

- Изучение изменения их состава и структуры;

- Группировка по основным признакам;

- Определение источников формирования;

- Определение показателей эффективности их использования.

А практике планирования, учета и анализа оборотные средства классифицируются по следующим признакам:

- Функциональной роли в процессе производства - на оборотные производственные фонды и фонды обращения;

- Материально-вещественному содержанию - на производственные запасы, незаконченную продукцию, готовую продукцию и товары, денежные средства, расчеты и прочие активы;

- Практике контроля, планирования и управления - на нормируемые и ненормируемые;

- Источникам формирования - на собственные, заемные, привлеченные;

- Ликвидности - на абсолютно ликвидные, быстро реализуемые, медленно реализуемые;

- Степени риска вложения средств - на оборотный капитал с минимальным, малым, средним и высоким риском вложений;

- Стандартам учета и отражения в балансе - на оборотные средства в запасах и затратах, расчеты, денежные средства и прочие активы. Любушин Н.П. Экономический анализ: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Юнити-Дана, 2010. - 266.

Для расчета потребности в оборотных средствах используются методы: аналитический, прямого счета и коэффициентный.

Аналитический (опытно-статистический) метод заключается в том, что оборотные средства (Соб) подсчитываются за ряд лет и усредняются. Любушин Н.П. Экономический анализ: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Юнити-Дана, 2010. - 263.

Расчеты ведутся на основе отношения:

Соб = З + Дз + Кп,

где З - запасы и прочие активы из раздела 2;

ДЗ - дебиторская задолженность;

КП - краткосрочные пассивы (итого раздела 4 баланса).

Метод прямого счета заключается в том, что, используя нормативы, рассчитывают потребность по каждому элементу оборотных средств:

- Потребность в производственных запасах;

- Ожидаемое незавершенное производство;

- Ожидаемые остатки готовой продукции на складе;

- Ожидаемую дебиторскую задолженность;

- Необходимые денежные средства и ценные бумаги.

Далее рассчитывается нормативный запас в оборотных средствах.

Коэффициентный метод состоит в том, что сначала расчеты ведутся методом прямого счета, а затем корректируются в соответствии с желаемой динамикой роста объемов производства.

В практике планирования, учета и анализа оборотные средства группируются по следующим признакам:

- Функциональной роли в процессе производства - на оборотные производственные фонды и фонды обращения;

- Материально-вещественному содержанию - на производственные запасы, незаконченную продукцию, готовую продукцию и товары, денежные средства, расчет и прочие активы;

- Практике контроля, планирования и управления - на нормируемые и ненормируемые;

- Источникам формирования - на собственные, заемные, привлеченные;

- Ликвидности (скорости превращения в денежные средства) - на абсолютно ликвидные средства, быстро реализуемые, медленно реализуемые оборотные средства;

- Степени риска вложения средств - на оборотный капитал с минимальным, малым, средним и высоким рисками вложений;

- Стандартам учета и отражения в балансе организации - на оборотные средства в запасах и затратах, расчеты, денежные средства и прочие активы. Любушин Н.П. Экономический анализ: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Юнити-Дана, 2010. - 266.

Для оценки состава и структуры оборотных средств необходимо проанализировать изменения по каждой статье текущих активов баланса.

Для нормальной обеспеченности хозяйственной деятельности оборотными средствами устанавливается их размер - не менее 10 % от общей суммы оборотных активов.

Система формирования оборотных средств оказывает влияние на скорость их оборота и эффективность их использования. Так как конъюнктура рынка постоянно меняется, потребности организации в оборотных средствах нестабильны. Покрыть эти потребности можно только за счет собственных источников становится практически невозможным.

Информация о размерах собственных источников средств представлена в разделе 3 формы № 1 «Бухгалтерский баланс» и в разделе 1 формы № «Отчет об изменениях капитала». Информация о заемных и привлеченных источниках средств представлена в разделе 4 и 5 формы № 1 «Бухгалтерский баланс», а также в разделах 7, 10 формы № 5 «Приложения к бухгалтерскому балансу». Любушин Н.П. Экономический анализ: учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Юнити-Дана, 2010. - 271.

Размер оборотных средств, необходимых организации для нормальной деятельности, определяется и устанавливается организацией путем разработки норм и нормативов оборотных средств, которые должны обеспечить постоянную потребность организации в производственных запасах, незавершенном производстве, в средствах для расходов в будущих периодах, в остатках готовой нереализованной продукции в планируемом году с учетом условий производства, снабжения и сбыта продукции.

Эффективность использования оборотных средств характеризуется системой экономических показателей, прежде всего оборачиваемостью оборотных средств.

Под оборачиваемостью средств понимается продолжительность прохождений средствами отдельных стадий производства и обращения, оборачиваемость оборотных средств исчисляется:

- продолжительностью одного оборота в днях (оборачиваемость оборотных средств в днях);

- количеством оборотов за отчетный период (коэффициент оборачиваемости).

Продолжительность одного оборота в днях Тоб представляет собой отношение суммы среднего остатка оборотных средств к сумме однодневной выручки за анализируемый период:

,(1.1)

где Тоб - оборачиваемость оборотных средств, дни;

Соб - средний остаток оборотных средств за анализируемый период, руб.;

Т - число дней анализируемого периода (30, 60, 90, 180, 360);

Np - выручка от реализации продукции (работ, услуг) за анализируемый период, руб.

Средний остаток оборотных средств определяется как средняя хронологическая моментного ряда, исчисляемая по совокупности значений показателя в разные моменты времени:

,(1.2)

где Соб1, Соб2, Собn - остаток оборотных средств на первое число каждого месяца, руб.;

N - число месяцев.

Коэффициент оборачиваемости средств Коб характеризует размер объема выручки от реализации продукции в расчете на один рубль оборотных средств:

(1.3)

Рост коэффициента оборачиваемости свидетельствует о более эффективном использовании оборотных средств.

Коэффициент оборачиваемости одновременно показывает число оборотов оборотных средств за анализируемый период и может быть рассчитан делением количества дней анализируемого периода на продолжительность одного оборота в днях:

(1.4)

Коэффициент загрузки средств в обороте характеризует сумму оборотных средств, авансируемых на один рубль выручки от реализации продукции:

,(1.5)

где Кз - коэффициент загрузки средств в обороте, коп.;

множитель 100 - перевод рублей в копейки.

Чем меньше коэффициент загрузки, тем эффективнее используются оборотные средства.