Банковская прибыль
Деятельность банков подчинена получению прибыли. Банковская прибыль получается следующим путем: банки уплачивают своим клиентам проценты по вкладам и взимают более высокие проценты по ссудам: разница между суммой взимаемых и суммой уплачиваемых банком процентов образует его прибыль, которая называется маржа.
Кроме тог, в банковскую прибыль входят доходы на собственный капитал банка, помещенный в ссуды и инвестиции. Чистая прибыль банка равняется его валовой прибыли за вычетом расходов по ведению банковских операций. Чистая прибыль банка, взятая в отношении к его собственному капиталу, составляет норму банковской прибыли.
Механизм управления движением денег.Рассмотрим, каким образом Центральный банк регулирует и контролирует действия коммерческих банков и функционирование кредитно – финансовой системы в целом.
Одним из распространенных способов регулирования является установление и изменение процентных ставок. Центральный банк, будучи банком банков, осуществляет кредитование коммерческих банков. Естественно, что при росте установленного им процента за предоставление им ссуд доступ коммерческих банков к кредитам затрудняется. Соответственно возникает цепная реакция и процент кредитов, предоставляемых коммерческими банками клиентам, тоже повышается.
Затрудненный коммерческий кредит снижает масштабы инвестиций в предпринимательском секторе. Чтобы получить прибыль и оплатить проценты по кредитам, предприниматели будут производить инвестиции в высокоэффективные мероприятия или в высокоприбыльные ценные бумаги.
Кроме того, Центральный банк воздействует на хозяйственную, предпринимательскую деятельность, осуществляя регулятивную функцию путем введения ограничений на размер процентных ставок по операциям коммерческих банков в виде минимальной и максимальной границы колебаний ставок.
Еще один способ регулирования деятельности коммерческих банков состоит в установлении норм обязательных резервов. Все коммерческие банки обязаны по закону держать часть своих средств в Центральном банке. Это делается в целях страхования, обеспеченности и ликвидности вкладов. Размер обязательных резервов устанавливается в процентом отношении к обязательствам коммерческих банков, т. е.:
Обязательные резервы
коммерческих банков
Резервная норма = --------------------------------100 %
Обязательства коммер-
ческих банков по бессрочным
вкладам
Главная функция резервов заключается в обеспечении контроля за размерами депозитов и сокращении необходимых коммерческому банку денег при возрастании размеров обязательных резервов. Эта функция реализуется следующим образом.
Банковская коммерческая сеть выдает кредиты и осуществляет инвестиции, вкладывая деньги в ценные бумаги на денежные суммы, во много раз больше тех сумм, которыми она располагает. Имея один рубль, коммерческие банки выдают кредит на 2, на 5, на 10 и т. д. рублей. Покажем это на примере.
Предположим, что предприятие выпускает акции для расширения производства. Коммерческий банк, рассчитав, что это выгодное дело и акции дадут относительно высокий процент дохода, осуществляют инвестиции на 10 млн. рублей, приобретая на эту сумму акции. Предприятие, получив за продажу акций деньги, кладет эту сумму на депозитный счет в другой банк. Постепенно, проводя работы по расширению производства, оно будет расходовать эти средства, но пока для второго банка 10 млн. рублей, лежащие на депозите, являются привлеченными средствами, которые он может пустить в оборот или предоставить на эту сумму кредит другому предприятию или отдельному гражданину. Но при жесткой политике обязательных резервов, (например, в 10%) второй банк не может отдать в ссуду все 10 млн. рублей, а только 9, а 1 млн. рублей от исходного депозита 10 млн. рублей должен быть размещен в Центробанке как резерв. Этот процесс продолжается до тех пор, пока ни один из банков не будет иметь резерв больше, чем 10 % от размера вкладов. На каждом этапе такого процесса создаются «банковские деньги» за счет ссуд и инвестиций банков различных ступеней. Таким образом, общая сумма М «банковских денег» будет равна 100 млн. рублей. Общий объем денег, добавленных в обращение, рассчитывается на основе мультипликатора денежного предложения:
1
МДП = -------------------
доля резервов
1
В нашем примере МДП = --------------------- = 10.
0,1
Если Центральный банк определяет норму резервов в 50%, то количество денег в обращении уменьшится лишь в 5 раз.
Как видно из примеров, политика регулирования нормы обязательных резервов представляет мощный инструмент контроля государства, осуществляемого через Центробанк за объемом банковских депозитов и совокупной кредитной денежной массой.
Следствие такой политики будет уменьшение совокупного кредита. Это ведет к его меньшей доступности из–за роста процентов на кредит, а, следовательно, к сокращению частного и государственного инвестирования.
В случае, если экономическая ситуация в стране характеризуется депрессией, и государство заинтересовано в оживлении предпринимательской деятельности, Центробанк может пойти на снижение процентных ставок по своим кредитам и норм обязательных резервов для коммерческих банков. Эти меры вызывают увеличение депозитов банков. Рост денежной массы в коммерческой сети проявляется в более дешевых кредитных деньгах. Доступный кредит, низкий процент по ссудам, облигациям и закладным создают благоприятные условия потенциальным инвесторам для осуществления инвестиций в производство, социальную сферу и покупку в рассрочку предметов длительного пользования.
Таким образом, спрос на рынках предметов и средств производства в потребительской сфере увеличивается. А поскольку рынок всегда адекватно отвечает на изменения в соотношении спроса и предложения, то увеличенный спрос вызовет оживление в экономике, увеличение производства, национального дохода и занятости. Однако чрезмерное увеличение подобными мерами грозит избытком денежной массы, неуправляемым ростом цен, инфляцией.
В этой ситуации Центральный банк использует еще один мощный инструмент регулирования денежной массы – «операции на открытом рынке». «Операции на открытом рынке тесно связаны с функционированием рынка ценных бумаг.
Покупая или продавая государственные ценные бумаги (процентные гос. облигации) на рынке, центральный банк может сковывать или освобождать депозиты коммерческих банков. Если государство хочет снизить инфляцию, то центробанк может «выбросить» на рынок определенное количество облигаций. Рыночная цена их снизится и инвесторам (банкам, фирмам, населению) станет более выгодно покупать гособлигации, чем иные ценные бумаги. Но, естественно, центральном банку придется выплачивать проценты по облигациям и затем выкупать их, когда количество денег в обращении недостаточно. При покупке облигаций, коммерческие банки покупают у центрального банка для предоставления кредитов экономике и населению. С применением такого экономического инструмента становится возможным быстро применять как ликвидность, так и процентные ставки.
Учетная политикапредставляет собой классический инструмент в практике банков. Под учетной политикой понимают условия, по которым центральный банк покупает векселя. Векселем называется платежное обязательство, в котором покупатель или третья сторона обязуются заплатить его владельцу и предъявителю определенную сумму по истечении указанного срока.
Владелец векселя может использовать вместо денег до наступления срока платежа по – разному: погасить им собственные денежные обязательства; хранить вексель до указанного срока и самому предъявить к оплате; продать вексель до наступления платежа банку, т. е. учесть. Однако банк заплатит ему не всю указанную сумму, а удержит определенный процент, например, 10 % годовых. Если коммерческий банк не в состоянии финансировать векселя из своих средств, то существует возможность предложить векселя центральному банку, который учтет их, если они имеют реальное товарное обеспечение. Соответственно центральный банк платит коммерческому банку не полную сумму, указанную на векселе, а удержит учетную ставку. Учетная ставка– это сумма процента за время с момента выставления векселя центральному банку до срока его погашения. Таким образом, учетная ставка представляет собой процентную ставку у Центробанка для покупки векселей. Посредством ее снижения или поднятия центральный банк пытается влиять на денежное обращение.
Когда клиент предлагает коммерческому банку купить вексель, то говорят об учете и учетной ставке коммерческого банка. Как правило, сумма процента, которая удерживается коммерческим банком, на 0,5-2% выше, чем существующая в данный момент учетная ставка центрального банка. Таким образом, покрываются издержки и обеспечивается прибыль коммерческого банка от этой операции. Если последний решить учесть этот вексель в центральном банке, то тогда используется термин «редисконтировать» или «переучесть». Прибыль коммерческого банка будет наиболее высокой, когда он не переучитывает векселя в центральном банке.
За центральными банками законодательство закрепило монопольное право на эмиссию банкнот. В результате ониполучили постоянную ликвидность и стали для коммерческих банков источником ликвидности в последней инстанции. Правда, коммерческие банки могут решать проблему ликвидности с помощью международных денежных рынков. В настоящее время для центральных банков не устанавливаются верхние границы эмиссии банкнот или какие – либо другие условия их покрытия. Тем самым закладываются предпосылки для инфляционного разбухания денежной массы. Лишь в Швейцарии центральный банк обязан иметь 40 % золотого обеспечения обращающихся денег.
Под деньгами центрального банка понимаются: во – первых, наличные деньги самого центрального банка (банкноты и монеты); во – вторых, счета коммерческих банков в центральном банке, которые называются безналичными счетами центрального банка. Центральный банк может в любую минуту выкупить свои деньги. Для него внутри страны нет проблем ликвидности.
Все вышеизложенное позволяет сделать вывод, что задачей денежной политики центрального банка стран рыночной экономики является оказание влияния на количество денег через регулирование денежной массы и свободных ликвидных ресурсов (банковская ликвидность). Чтобы добиться желаемого результата должна регулироваться кредитная деятельность коммерческих банков, которая связана с эмиссией кредитных денег. Путем управления денежной массой центральный банк должен оказывать влияние на развитие производства, инвестиции, уровень цен на товары и услуги, платежный баланс и степень занятости. Для этого применяется механизм «цена – прибыль – процент». Этот механизм определяет в основе все общественные процессы рынка. Он является базисом действия для денежной политики центрального банка, а через него – для денежной политики коммерческих банков.
- Введение
- Тема 1. Этапы развития экономической науки
- Задания и тесты для контроля
- Тема 2. Предмет и метод экономической теории
- 1. Предмет и метод экономической теории
- 2. Потребности и экономические ресурсы. Проблема выбора
- 3. Границы производственных возможностей. Закон возрастания альтернативных затрат
- 4. Типы экономических систем. Основные проблемы экономики
- 5. Причины возникновения, сущность и функции рынка, классификация рынков
- Вопросы и задания
- Тема 3. Теория спроса и предложения. Потребитель на рынке
- 1. Закон спроса и закон предложения. Рыночное равновесие
- 3.5. График изменения спроса и предложения и их воздействие на цену и количество
- 3.6. График устойчивого равновесия (паутинообразная модель)
- 3.7. График Рис. 3.8. График неустойчивого равновесия регулярных колебаний
- 2. Эластичность спроса и предложения
- 3.9. График ценовой эластичности
- 1.Заменяемость.
- 3. Потребительское поведение. Закон убывающей предельной полезности. Условие равновесия потребителя
- 3.13. График общей Рис. 3.14. График полезности предельной полезности
- 4. График безразличия и бюджетная линия. Проблема выбора оптимального набора
- Вопросы и задания
- Тема 4. Предпринимательство и его место в современном обществе. Издержки и прибыль
- 1. Внешние и внутренние издержки
- 2. Постоянные, переменные и валовые издержки
- В краткосрочном периоде
- И средняя производительность
- 3. Издержки производства в долгосрочном периоде
- Вопросы и задания
- Тема 5. Конкуренция и монополия
- Вопросы и задания
- Тема 6. Формирование цен на факторы производства. Рынок земли
- Р Затраты труда за период apl mpLис. 6.1. Предельный и средний продукт труда
- И несовершенной конкуренции
- Рынок земли
- Вопросы и задания
- Тема 7. Рынок труда
- 1. Спрос и предложение на рынке труда
- Заработная плата
- 2. Перераспределение доходов
- 3. Трудовые отношения
- Вопросы и задания
- 2. Сущность, формы и виды кредита
- 3. Капитал в форме ценных бумаг. Фондовый рынок, структура и функции
- 4. Инвестиционные цели и виды ценных бумаг
- Вопросы и задания
- Тема 9. Основные макроэкономические показатели
- 1. Система национальных счетов
- 2. Основные макроэкономические показатели. Методы расчета валового внутреннего продукта (ввп)
- 3. Номинальный и реальный ввп
- 4. Ввп и экономическое благосостояние
- Вопросы и задания
- Тема 10. Макроэкономическое равновесие. Классический и кейнсианский подход к проблеме равновесия
- 1. Совокупный спрос и совокупное предложение. Макроэкономическое равновесие
- 2. Классическая и кейнсианская теория занятости
- Вопросы и задания
- И сбережений (б) с учетом предельной склонности к потреблению и предельной склонности к сбережению
- 2. Инвестиции и уровень чнп. Эффект мультипликатора
- Модель равновесия на товарном рынке is (в)
- Вопросы и задания
- Тема 12. Фискальная политика
- 1. Фискальная политика. Государственный бюджет. Дефицит бюджета. Государственный долг
- Пути преодоления дефицита госбюджета
- Налоговая система и налоговая политика
- Вопросы и задания
- Тема 13. Макроэкономическая нестабильность. Безработица и инфляция
- 1. Безработица
- 2.1. Инфляция
- Вопросы и задания
- Тема 14. Денежный рынок
- 1. Сущность и функции денег. Структура денежной массы
- 2. Предложение денег и спрос на деньги. Равновесие на денежном рынке
- Спрос и предложение денег, равновесие на денежном рынке (в)
- 14.2. Денежный рынок. Изменение равновесия на денежном рынке в результате изменения денежного предложения
- 14.3. Спрос на инвестиции (а), равновесный чнп (б)
- 3. Ставка процента, инвестиции и уровень производства: кенйнсианский и монетаристский подход
- 4. Модель равновесия на денежном рынке lm. Общая модель равновесия на товарном и денежном рынках is - lm
- 14.7. Механизм краткосрочного регулирования денежного рынка. Ликвидная ловушка
- Вопросы и задания
- 1. На основании данных, приведенных в таблице, определите: а) величину m1; б) величинуM2; в) величинуM3:
- 1. Спрос на деньги для сделок изменяется следующим образом:
- 2. Какой из предыдущих ответов будет верен, если изменяется спрос на деньги со стороны активов?
- 3. Понятие “спрос на деньги” означает:
- 5. Крупные срочные вклады включаются в состав:
- Банковская прибыль
- Вопросы и задания
- 4. Термин «операции на открытом рынке» означает:
- 5. Термин «учетная ставка» означает:
- Тема 16. Циклические колебания и экономические кризисы. Экономический рост
- Экономический рост. Факторы экономического роста. Новое качество экономического роста
- Задания и тесты
- Программа курса экономики
- Тема 6. Производство и спрос на ресурсы (1 ч.)
- Тема 7. Ценообразование на рынке ресурсов. Заработная плата. Рента, процент, прибыль (3ч.)
- Тема 8. Система национальных счетов. Основные макроэкономические показатели (2ч.)
- Тема 9. Макроэкономическая нестабильность: инфляция и безработица (2ч.)
- Тема 10. Макроэкономическое равновесие (3ч.)
- Тема 11. Фискальная политика (3 ч)
- Тема 12. Денежный рынок. Кредитно- денежная политика (3 ч)
- Тема 13. Циклические колебания и экономический рост (1 ч.)
- Тема 14. Международные экономические отношения (1 ч.)
- Тема 15. Особенности переходной экономики России (1 ч.)
- Вопросы для подготовки к экзамену
- Макроэкономика
- Литература Основная литература
- Дополнительная литература