Ценовая политика в области кредитования

Таблица 8.3.

Следует иметь в виду, что рассчитанная на основе прогнозных дан­ных средняя процентная ставка подвержена последующим изменениям в связи с неустойчивостью рыночной среды. В реальной обстановке могут измениться как объемы банковских активов в целом, так и их кре­дитного сегмента. Эти проблемы должны решаться путем оперативного управления банковскими ресурсами и соответствующими коррективами в ценовой политике адекватно происходящим рыночным процессам.

Но необходимость изменения про­центной ставки по кредиту осложняет взаимоотношения банка с клиентами. В связи с этим западная практика ценообразования выра­ботала модели плавающей процентной ставки, уровень которой имеет непосредственную зависимость от изменений, происходящих на кредитном рынке. Для привязки западного опыта к отечественным усло­виям необходимо найти базу, на которую будет ориентировано коле­бание процентной ставки.

За рубежом в качестве базы плавающих ставок используется ставка ЛИБОР, которая характеризует стои­мость кредитов для банков на международном уровне. Отечественный кредитный рынок пока еще не готов к ориентации на ставку ЛИБОР, так как работа на нашем рынке осложнена значительными рисками. Именно поэтому использование внутренних ставок денежного рынка на сегодняшний день вполне оправдано. Полученная в результате средняя процентная ставка может служить отправным ориентиром для уста­новления цен по конкретным кредитам путем их отклонения в ту или другую сторону от средней (рис. 8.8).

Рис. 8.8. Модель плавающей ставки по кредитам

Расчет надбавки по этой модели осуществляется путем суммирова­ния отдельных элементов. В состав операционных расходов включа­ются затраты, связанные с работой сотрудников банка по подготовке документации для заключения кредитного соглашения, с ведением пе­реговоров с заемщиком, с последующим контролем исполнения кредитного договора и т.д. Размер операционных расходов имеет опреде­ленную зависимость от категории заемщика (чем он более надежен, имеет длительную кредитную историю в банке, тем меньше требуется затрат на подготовку кредитного соглашения) и от категории кредита (чем больше размер и срок кредита, тем больше требуется усилий ра­ботникам банка при работе с ним).

Вторая часть надбавки зависит от риска, принимаемого на себя банком, когда он предоставляет кредиты различным категориям заем­щиков. Категория заемщика определяется банком исходя из его кре­дитной истории, прогнозов будущей деловой активности, а также анализа состояния рынка, на котором работает клиент. В процессе оп­ределения финансового положения клиента рассчитываются коэффи­циенты ликвидности, соотношения собственных и заемных средств, оборачиваемости средств и рентабельности деятельности. Количест­венный анализ дополняется качественным, основанным на оценке рисков, присущих данному заемщику, исходя из отрасли его деятель­ности, степени регулирования этой отрасли, производственных и управленческих рисков клиента, оцениваемых экспертным путем. Ис­ходя из проведенных расчетов, заемщику присваивается рейтинг по трем классам в зависимости от степени риска:

– I класс – риск минимальный;

– II класс – средний уровень риска;

– III класс – высокая степень риска.

Уровень риска по категории кредита зависит от ряда факторов, в том числе от его срока, размера, вида кредитного проекта и т.д. Опре­деление сводного рейтинга кредита, исходя из присвоенных коэффи­циентов по каждому из учитываемых факторов, может осуществляться тоже трем классам.

Последняя составляющая надбавки – прибыль – может варьиро­ваться в зависимости от категории заемщика и степени риска предос­тавляемого ему кредита. В табл. 8.4. приведен условный пример распре­деления надбавки по отдельным компонентам.